中产的烦恼：中国财富管理市场位居全球第二， 理财资产荒VS理财师水平良莠不齐(2)

　　《白皮书》调查显示，31.63%的中产家庭选择进行少量自主投资，大部分交由专业机构投资顾问，中产家庭倾向选择机构打理投资，专业性为首要考虑因素；57.74%的中产家庭希望能获得更加专业的、定制化的资产配置方案。

　　不过大部分理财人员专业水平不高掣肘理财市场发展。

　　根据中国金融理财标准协会（FPSB CHINA）的2021金融理财人才素质报告，包括券商、银行、第三方公司在内的中国金融理财人才整体专业素质偏低，中等偏下水平集中度较高。FPSB已举办过四届理财师大赛，参与理财师人数达5.1万人，理财师的得分率平均值为44.3%，中位数为42.7%，说明超过一半以上的理财师并未达到平均水平，主要原因是大部分理财师未受过专业训练，素质水平较低且分布较为集中，并与受过专业系统性训练的理财师之间素质差异较大，导致理财师的整体水平被拉低。在所有理财师当中，超过51%的理财师认为投资规划是较难的内容。

　　巨大的市场需求，良莠不齐的管理水平，如何将两者之间进行匹配。

　　黄建翔表示，中国的财富管理市场体量庞大，纵深极大，既需要普惠金融属性的理财服务，面对拥有一定财富积累的人群，也需要上百万理财师的个性化线上和线下服务。如何把这个庞大的理财师阵营服务好，是财富管理机构的蓝海市场。

　　国内财富管理规模2025年或突破300万亿元

　　TAMP平台或是财富管理的下一个细分发力赛道。国泰君安非银首席分析师刘欣琦表示， 近年来国内财富管理机构开始自建或者投资收购美国全托资产管理平台TAMP。TAMP平台是为投顾提供一站式展业支持的服务平台，为投顾提供客户营销和关系管理、策略研究与投资组合构建、投资组合执行和调整、业绩报告文书、专业培训以及日常运营、合规、审计等展业支持，帮助投顾提高专业能力和工作效率，从而更好服务客户。目前使用TAMP平台的有银行、信托、家族办公室、大型经纪商、独立经纪人和投顾、保险公司、托管机构等各类财富管理机构和人员。

　　美国八十年代个人投资者认知水平的提升，推动美国投顾寻求展业支持。经过超30年的发展，TAMP平台已成为美国财富管理行业重要的细分赛道，目前服务18万理财顾问以及390万终端客户。普益集团目前也推出普益TAMP平台，与其他金融机构或是第三方提供的财富管理服务相比，这种探索存在鲜明的特征。

　　黄建翔指出，大概在十几年前，国内就有一些机构着手尝试TAMP平台的模式，但是当时的服务模式与真正的TAMP平台有所区别。这些TAMP平台并没有从卖方立场向买方立场转变，本质上还是以产品销售为本，将平台现有的产品转包给独立工作室，独立工作室转而向客户销售产品。但是这样的模式存在一定的问题，第一是合规上存在风险，第二是容易造成不同平台之间的价格竞争，不断的价格战让平台不堪重负，这种模式最终难以为继，不能长期服务客户。在这样的背景下，国内第一批TAMP平台逐渐式微。